परीक्षण: मौद्रिक नीति - UPSC MCQ

सही उत्तर है:

1. केवल 1, 3 और 4

व्याख्या:

• बयान 1 सही नहीं है: मार्जिनल स्टैंडिंग फेसेलिटी (MSF) वास्तव में रेपो दर के समान नहीं है; यह बैंकों के लिए रेपो दर से ऊपर एक आपातकालीन उधारी दर है। MSF बैंकों को सरकार के प्रतिभूतियों के खिलाफ RBI से रात भर धन उधार लेने की अनुमति देती है।

• बयान 2 सही है: MSF तरलता समायोजन सुविधा (LAF) के समान है और इसका एक हिस्सा है, जिसे बैंकों को रात भर की तरलता की कमी को प्रबंधित करने में मदद करने के लिए डिज़ाइन किया गया है।

• बयान 3 सही नहीं है: हालाँकि MSF, रेपो दर की तुलना में एक महँगा विकल्प है, लेकिन इसे एक दंडात्मक दर माना जाता है क्योंकि यह रेपो दर से अधिक है ताकि इसके प्रति अत्यधिक निर्भरता को हतोत्साहित किया जा सके।

• बयान 4 सही नहीं है: हालांकि बैंकों द्वारा आमतौर पर अन्य स्रोतों से अल्पकालिक धन जुटाने के बाद MSF का उपयोग किया जाता है, लेकिन MSF की दंडात्मक दर और इसकी उच्च लागत का स्वभाव इस बयान में निहित है, जिससे यह भ्रामक हो जाता है।

इसलिए, बयान 1, 3, और 4 सही नहीं हैं।

विकल्प 4, न तो 1 और न ही 2, सही है।

नकद रिजर्व अनुपात (CRR) एक बैंक के कुल जमा का एक प्रतिशत है जिसे इसे केंद्रीय बैंक (इस मामले में, भारतीय रिजर्व बैंक या RBI) के साथ बनाए रखना आवश्यक है। CRR का मुख्य उद्देश्य यह सुनिश्चित करना है कि बैंकों के पास अपने ग्राहकों की नकद निकासी और भुगतान आवश्यकताओं को पूरा करने के लिए पर्याप्त तरलता हो।

बयान 1 गलत है क्योंकि CRR को बढ़ाने से अव्यवस्था या कम महंगाई को रोकने का विपरीत प्रभाव पड़ता है। जब CRR बढ़ाया जाता है, तो बैंकों को अपने जमा का एक बड़ा भाग RBI के पास बनाए रखने की आवश्यकता होती है, जिससे उनके पास उधारी के लिए उपलब्ध धन की मात्रा कम हो जाती है। इससे धन की आपूर्ति में संकुचन हो सकता है और संभावित रूप से अव्यवस्था या कम महंगाई में योगदान कर सकता है।

बयान 2 भी गलत है क्योंकि RBI उन CRR पर ब्याज नहीं देता है जिसे बैंकों को बनाए रखना आवश्यक है। CRR बैंक के कुल जमा का एक प्रतिशत है और यह कोई अलग जमा या निवेश नहीं है।

यह एक 6 सदस्यीय निकाय है। 3 सदस्य केंद्रीय सरकार द्वारा नामित किए जाते हैं और 3 RBI से होते हैं। यह केंद्रीय सरकार द्वारा निर्धारित बैंड के भीतर महंगाई को बनाए रखने के लिए नीति दर तय करता है।

दोनों कथन सही हैं। SLR में नकद, सोना और अन्य सरकारी प्रतिभूतियाँ शामिल हैं। बैंक SLR पर ब्याज कमाने के लिए पात्र हैं।

रिवर्स रेपो में आरबीआई अधिशेष तरलता को अवशोषित करता है और उधारकर्ता के रूप में कार्य करता है। रेपो दर लेनदेन में आरबीआई उधारदाता के रूप में कार्य करता है क्योंकि यह सिस्टम में अधिक पैसा डालता है।

ओपन मार्केट ऑपरेशन को सरकारी प्रतिभूतियों की बिक्री और खरीद के रूप में परिभाषित किया जाता है, जो पैसे की आपूर्ति को नियंत्रित करने के लिए की जाती है। ये आमतौर पर एक रात की अवधि में की जाती हैं।

उपरोक्त सभी का उपयोग अर्थव्यवस्था में धन आपूर्ति बनाए रखने के लिए किया जाता है। ये इसके लिए मात्रात्मक उपाय हैं।

RBI ओपन मार्केट ऑपरेशंस के लिए बैंकों और अन्य वित्तीय संस्थानों के साथ सौदा करता है। RBI सीधे जनता के साथ सौदा नहीं करता है।

CRR नकद आरक्षित अनुपात है। जैसा कि नाम से संकेत मिलता है, यह केवल नकद से संबंधित है और अन्य किसी भी मौद्रिक उपकरण से नहीं। यह कोई ब्याज नहीं कमाता है।

MSF हमेशा रेपो दर से ऊपर होता है क्योंकि यह एक दंडात्मक दर है। इसका उपयोग आरबीआई द्वारा रात भर के उधार के लिए किया जाता है।

वाक्य 1 सत्य है: हाँ, भारत का रिजर्व बैंक (आरबीआई) भारत में करेंसी नोट जारी करने का एकमात्र प्राधिकारी है, जिसमें एक रुपये के नोट और सिक्के शामिल नहीं हैं, जो कि वित्त मंत्रालय द्वारा जारी किए जाते हैं। रिजर्व बैंक ऑफ इंडिया अधिनियम की धारा 22 आरबीआई को यह अधिकार देती है।

वाक्य 2 गलत है: रिजर्व बैंक ऑफ इंडिया (आरबीआई) ने 1956 में नोट जारी करने को अधिक लचीला बनाने और अर्थव्यवस्था की बढ़ती मुद्रा आवश्यकताओं को पूरा करने के लिए अनुपातात्मक रिजर्व प्रणाली के स्थान पर न्यूनतम रिजर्व प्रणाली (एमआरएस) को अपनाया।

इसलिए वाक्य 1 सही है।

वह कार्य जो भारतीय रिज़र्व बैंक (RBI) द्वारा नहीं किया जाता है वह है: D: डेटा का संग्रह और प्रकाशन.

RBI के प्राथमिक कार्यों में शामिल हैं:

• सरकार के लिए बैंकर
• विदेशी विनिमय का विनियमन
• नकद का मुद्रण

हालांकि RBI कुछ डेटा का संग्रह और प्रकाशन करता है, इसे उसके प्राथमिक कार्यों में से एक नहीं माना जाता है। अन्य संस्थाएँ जैसे राष्ट्रीय सांख्यिकी कार्यालय (NSO) मुख्य रूप से डेटा संग्रह और प्रकाशन पर ध्यान केंद्रित करती हैं।

- बयान 1: गलत है। भारतीय रिजर्व बैंक (आरबीआई) मौद्रिक नीति मामलों में सलाह प्रदान करता है, लेकिन कृषि और औद्योगिक वित्त को इसके दायरे से बाहर नहीं करता है। यह विभिन्न वित्तीय उपकरणों और नीतियों के माध्यम से इन क्षेत्रों में एक भूमिका निभाता है।
- बयान 2: सही है। आरबीआई केंद्रीय सरकार और राज्य सरकारों, जम्मू और कश्मीर सहित, के बैंकिंग व्यवसाय को संचालित करने के लिए कानूनी रूप से बाध्य है, जैसा कि आरबीआई अधिनियम, 1934 के अनुसार है।
इसलिए, सही उत्तर है D: केवल 2.

RBI भी बैंकों को विनियमित करने के लिए जिम्मेदार है, उनकी क्रेडिट नीतियों का निर्देशन करता है और उन्हें सलाह प्रदान करता है।

एक बैंक को ऋण देने से पहले नकद, सोने और अन्य प्रतिभूतियों के रूप में बनाए रखने के लिए आवश्यक राशि को SLR कहा जाता है।